01
電商物流上市公司營(yíng)收情況
報(bào)告顯示,2017年電商物流上市公司營(yíng)業(yè)收入排名分別為:順豐控股710.94億元、德邦股份203.5億元、圓通速遞199.82億元、百世集團(tuán)196.65億元、中通快遞128.44億元、申通快遞126.57億元、韻達(dá)股份99.86億元。
數(shù)據(jù)解讀:
1)2017年順豐控股的營(yíng)收最高,為710.94億元。2017年順豐控股在產(chǎn)品布局上有較大的豐富,加大了在無(wú)人機(jī)、航空貨運(yùn)等方面的投入,為降本增效、提升服務(wù)能力做了充足的保障準(zhǔn)備。豐富的快遞產(chǎn)品結(jié)構(gòu)滿足不同客戶需求,如開(kāi)發(fā)微信客戶端掃碼寄件等寄件方案來(lái)方便化寄件過(guò)程。此外,順豐加速跨行投資,例如投資母嬰電商漂漂羽毛,加速了多渠道布局進(jìn)程。
2)2017年圓通速遞營(yíng)收為199.82億元,排名第三。得益于公司在傳統(tǒng)快遞業(yè)務(wù)基礎(chǔ)上開(kāi)拓國(guó)際快遞、同城、快運(yùn)、倉(cāng)配等多元化業(yè)務(wù),2017年新業(yè)務(wù)發(fā)展較快。
02
電商物流上市公司營(yíng)收增長(zhǎng)率情況
據(jù)電子商務(wù)研究中心(微信ID:i100ec)監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示,2017年電商物流上市公司營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率排名情況為:百世集團(tuán)122.57%、中通快遞31.43%、韻達(dá)股份35.86%、申通快遞28.09%、順豐控股23.68%、德邦股份19.70%、圓通速遞18.81%。
對(duì)此,電子商務(wù)研究中心法律權(quán)益部分析師姚建芳表示:
1)百世是布局快運(yùn)的先行者。2017年快運(yùn)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)98%,對(duì)收入貢獻(xiàn)達(dá)15.9%。此外,百世店加、供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)對(duì)收入貢獻(xiàn)也逐漸提高。
2)2017年韻達(dá)業(yè)務(wù)量的高增長(zhǎng)推動(dòng)公司市場(chǎng)份額持續(xù)提升,營(yíng)收增速為35.86,為七家已上市電商物流公司中增速排名第二。憑借較好的成本管控能力,韻達(dá)業(yè)績(jī)保持較高的增長(zhǎng)。面對(duì)快遞、快運(yùn)、同城即配、倉(cāng)配一體化供應(yīng)鏈服務(wù)、跨境國(guó)際等不同領(lǐng)域已經(jīng)有較為豐富的產(chǎn)品線,可以向上下游不同客戶提供多元化、個(gè)性化服務(wù)。
03
電商物流上市公司凈利潤(rùn)情況
據(jù)電子商務(wù)研究中心監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示,2017年中國(guó)電商物流上市公司凈利潤(rùn)排名上,順豐控股47.71億元排名第一,其次為:中通快遞 31.11億元、韻達(dá)股份15.89億元、申通快遞14.88億元、圓通速遞14.43億元、德邦股份5.47億元、百世集團(tuán)-12.10億元。
數(shù)據(jù)解讀:
1)2017年順豐控股凈利潤(rùn)最高,為47.71億元,得益于順豐以直營(yíng)模式和航空運(yùn)輸為特點(diǎn)的高時(shí)效性和較好的服務(wù)質(zhì)量,使得品牌溢價(jià)較高。
2)2017年,韻達(dá)股份營(yíng)收為7家已上市的電商物流公司中最低,但凈利潤(rùn)排名第三,表現(xiàn)較好。在穩(wěn)步推動(dòng)快運(yùn)、國(guó)際等業(yè)務(wù)發(fā)展的同時(shí),韻達(dá)致力于提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力。而韻達(dá)和申通相比,雖然在營(yíng)業(yè)收入上韻達(dá)不及申通,但在利潤(rùn)總額上二家相差不大,而增幅上韻達(dá)高于申通。
04
電商物流上市公司凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率
據(jù)電子商務(wù)研究中心監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示,2017年中國(guó)電商物流上市公司凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率排名情況分別為:中通快遞62.50%、德邦股份43.95%、韻達(dá)股份35.00%、申通快遞17.91%、順豐控股 14.14%、百世集團(tuán)11.22%、圓通速遞5.17%。
數(shù)據(jù)解讀:
1)2017年中通快遞凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率排名第一,是中通快遞在增速上遠(yuǎn)超行業(yè)的一年。與其在成本控制上的較高水平有直接關(guān)聯(lián)。而中通規(guī)模效應(yīng)帶來(lái)低成本,而更低的盈虧平衡點(diǎn)則帶來(lái)優(yōu)質(zhì)的現(xiàn)金流和更廣闊的獲取業(yè)務(wù)的空間,形成良性循環(huán)。
2)圓通從2017年年初以來(lái),頻頻出現(xiàn)快遞網(wǎng)點(diǎn)倒閉、快遞積壓等事件,無(wú)疑會(huì)影響到商家與消費(fèi)者的投遞信心。營(yíng)收排名第二,但凈利潤(rùn)相對(duì)不高,增速僅為5.17%,為7家中增速最慢。
05
電商物流上市公司總資產(chǎn)情況
據(jù)電子商務(wù)研究中心監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示,2017年中國(guó)電商物流上市公司總資產(chǎn)排名上,順豐控股577.6億元、中通快遞 263.50億元、圓通速遞141.43億元、百世集團(tuán)111.02億元、韻達(dá)股份94億元、申通快遞88.09億元、德邦股份 65.21億元。
數(shù)據(jù)解讀:
1)7家電商物流上市公司中,順豐的總資產(chǎn)最高,其中固定資產(chǎn)、在建工程等重資產(chǎn)合計(jì)占其總資產(chǎn)比重約27%,而韻達(dá)的重資產(chǎn)合計(jì)占其總資產(chǎn)比重約為32%,為7家中重資產(chǎn)占比最重。
2)在資產(chǎn)規(guī)模上,申通和韻達(dá)以及德邦相對(duì)較為輕資產(chǎn),輕資產(chǎn)模式符合當(dāng)前快遞品類所處的成長(zhǎng)階段,較好地抓住了我國(guó)電商件業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)時(shí)間窗口。
06
快遞上市公司凈利潤(rùn)、業(yè)務(wù)量
據(jù)電子商務(wù)研究中心“電子商務(wù)上市公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)庫(kù)”顯示,目前物流快遞類上市公司共7家,包括:順豐控股(002352)、圓通速遞(600233)、申通快遞(002468)、韻達(dá)股份(002120)、中通快遞(ZTO)、德邦股份(603056)、百世集團(tuán)(BSTI),統(tǒng)計(jì)各家快遞上市公司財(cái)報(bào)顯示如下:
凈利潤(rùn)方面:2017年順豐凈利潤(rùn)最高,為47.71億元,中通其次,為31.11億元,圓通(14.43億元)、申通(14.88億元)、韻達(dá)(15.89億元)、百世物流(-12.1億元)依次排名,其中中通快遞凈利潤(rùn)增速最快,百世物流虧損收窄。
業(yè)務(wù)量方面:中通業(yè)務(wù)量52.20億票,為最高,圓通(50.61億票)、韻達(dá)(47.20億票)、申通(38.98億票)、百世物流(37.69億票)、順豐(30.52億票)依次排名,其中百世物流業(yè)務(wù)量增速最快,增速最慢為圓通速遞。
07
電商物流上市公司年度榜單
據(jù)電子商務(wù)研究中心“電商上市公司庫(kù)”顯示,已上市的7家電商物流公司,順豐控股、圓通速遞、申通快遞、德邦股份為A股上市,韻達(dá)股份為深交所上市,中通快遞和百世物流為紐交所上市。2017年市值排名依次為順豐控股(2098.65億人民幣)、中通快遞(146.92億美元)、韻達(dá)股份(704.06億人民幣)、圓通速遞(438.49億人民幣)、申通快遞(355.91億人民幣)、百世物流(45.99億美元)、德邦股份(267.36億人民幣);這7家企業(yè)的總市值達(dá)5154.47億元。2017年中通快遞股價(jià)漲幅達(dá)最高,為31.32%,圓通速遞、申通快遞2017年股價(jià)跌幅分別為-33.79%、-17.97%。
今年以來(lái),中國(guó)電商企業(yè)掀起上市第二波熱潮,如美團(tuán)點(diǎn)評(píng)、齊家網(wǎng)、寶寶樹(shù)、拼多多、找鋼網(wǎng)、同程藝龍、滬江教育、小狗電器、什么值得買(mǎi)、中糧我買(mǎi)網(wǎng)等都已提交IPO申請(qǐng)。在此背景下,電子商務(wù)研究中心發(fā)布了《2017-2018年度中國(guó)電商上市公司數(shù)據(jù)報(bào)告》。對(duì)電商上市公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析,電商各領(lǐng)域上市公司包括:(1)B2B電商:生意寶、焦點(diǎn)科技、上海鋼聯(lián)、歐浦智網(wǎng)、慧聰集團(tuán)、科通芯城、卓爾集團(tuán)、冠福股份;(2)零售電商:阿里巴巴、京東、唯品會(huì)、蘇寧易購(gòu)、寺庫(kù)、聚美優(yōu)品、國(guó)美零售、南極電商、寶尊電商、御家匯、有贊、優(yōu)信集團(tuán)、小米集團(tuán)。(3)生活服務(wù)電商:攜程網(wǎng)、途牛、58同城、一嗨租車(chē)、無(wú)憂英語(yǔ)、前程無(wú)憂、搜房網(wǎng)、阿里影業(yè)、阿里健康、樂(lè)居、平安好醫(yī)生;(4)跨境電商:跨境通、廣博股份、天澤信息、華鼎股份、潯興股份、山鼎設(shè)計(jì)、聯(lián)絡(luò)互動(dòng)、新維國(guó)際控股、蘭亭集勢(shì);(5)電商物流:順豐控股、圓通速遞、申通快遞、韻達(dá)股份、德邦股份、中通快遞、百世。
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