一、戶外運動休閑行業(yè)概況
1、行業(yè)管理體制和行業(yè)政策
(1)行業(yè)管理體制
戶外運動休閑行業(yè)涉及戶外用品、休閑旅游、互聯(lián)網(wǎng)信息服務等等。國家發(fā)展和改革委員會是戶外用品行業(yè)的主管部門，負責行業(yè)政策的制定，產(chǎn)品開發(fā)和推廣的政府指導、項目審批和產(chǎn)業(yè)扶持基金的管理；國家旅游局是我國旅游行業(yè)的國家監(jiān)督管理機構，主要職能為：研究擬定旅游業(yè)發(fā)展的方針、政策和規(guī)劃，協(xié)調(diào)各項旅游相關政策措施的落實，保證旅游活動的正常運行；中華人民共和國工業(yè)和信息化部是互聯(lián)網(wǎng)信息服務的主管部門，主要負責產(chǎn)業(yè)政策、產(chǎn)業(yè)標準和產(chǎn)業(yè)規(guī)劃的制定和實施，以及依法對互聯(lián)網(wǎng)信息服務實施監(jiān)督管理。
(2)行業(yè)主要法律法規(guī)及政策
戶外運動休閑與體育行業(yè)、旅游業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)領域息息相關，目前雖沒有針對戶外行業(yè)專門的政策法規(guī)，但國家和政府先后出臺了多項相關行業(yè)的法律、法規(guī)和產(chǎn)業(yè)政策，為戶外運動休閑行業(yè)發(fā)展起到了積極有效的推動和促進作用，主要包括：
日期發(fā)文單位文件名稱說明
2011年4月國家體育總局《體育事業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃》引導和擴大體育消費，不斷增強體育產(chǎn)品和服務的供給能力，以優(yōu)質的服務促進體育消費，合理引導高、中、低收入群體的體育消費行為，滿足消費者的多元需求。
2012年6月國家旅游局《關于鼓勵和引導民間資本投資旅游業(yè)的實施意見》提出進一步發(fā)揮民間資本的重要作用，對于促進我國旅游業(yè)又好又快發(fā)展具有重要意義，就鼓勵和引導民間資本投資發(fā)展旅游業(yè)提出“堅持旅游業(yè)向民間資本全方位開放，鼓勵民間資本投資旅游業(yè)等”實施意見。
2013年2月國務院《國民旅游休閑綱要(2013-2020年)目標要求“到2020年，職工帶薪年休假制度基本得到落實，城鄉(xiāng)居民旅游休閑消費水平大幅增長，國民旅游休閑質量顯著提高，與小康社會相適應的現(xiàn)代國民旅游休閑體系基本建成。
2014年8月國務院《關于促進旅游業(yè)改革發(fā)展的若干意見》(國發(fā)[2014]31)指出我國改革開放和經(jīng)濟社會發(fā)展進入新的時期，旅游業(yè)發(fā)展面臨的形勢和背景發(fā)生了重大變化，因此制定出臺針對性強、更細更實的政策措施，將進一步激發(fā)市場推動旅游業(yè)發(fā)展的活力和潛力、促進旅游業(yè)健康持續(xù)發(fā)展。具體包括樹立科學旅游觀、增強旅游發(fā)展動力、拓展旅游發(fā)展空間、優(yōu)化旅游發(fā)展環(huán)境、完善旅游發(fā)展政策五個方面。
2014年10月國務院《關于加快發(fā)展體育產(chǎn)業(yè)促進體育消費的若干意見》提出豐富體育產(chǎn)業(yè)內(nèi)容，積極拓展業(yè)態(tài)，尤其促進體育旅游等相關業(yè)態(tài)的發(fā)展。發(fā)展健身休閑項目，大力支持發(fā)展健身跑、健步走、自行車、水上運動、登山攀巖、射擊射箭、馬術、航空、極限運動等群眾喜聞樂見和有發(fā)展空間的項目。
2015年1月國家旅游局《關于促進智慧旅游發(fā)展的指導意見》要求夯實智慧旅游發(fā)展信息化基礎、建立完善旅游信息基礎數(shù)據(jù)平臺、建立游客信息服務體系、建立智慧旅游管理體系，不斷提升我國旅游信息化發(fā)展水平。
2015年9月國家旅游局《關于實施“旅游+互聯(lián)網(wǎng)”行動計劃的通知》明確旅游與互聯(lián)網(wǎng)的深度融合發(fā)展已經(jīng)成為不可阻擋的時代潮流，要積極運用互聯(lián)網(wǎng)推動旅游業(yè)產(chǎn)品業(yè)態(tài)創(chuàng)新、發(fā)展模式變革、服務效能提高。該計劃強調(diào)支持在線旅游創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新，大力推廣在線旅游新業(yè)態(tài)，積極發(fā)展旅游電子商務平臺，鼓勵各地利用互聯(lián)網(wǎng)開展旅游營銷信息發(fā)布、旅游產(chǎn)品在線預訂和交易支付。
2、行業(yè)發(fā)展背景、發(fā)展現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢
1、行業(yè)概念
戶外運動，是以自然環(huán)境為場地，帶有探險性質或體驗探險性質的體育活動項目群。早期的戶外運動實質上是一種生存手段。二戰(zhàn)期間，英國特種部隊開始利用自然屏障和繩網(wǎng)進行障礙訓練，其目的是為了提高野外作戰(zhàn)能力和團隊合作能力。但隨著現(xiàn)代人的生活節(jié)奏變得越來越快，工作壓力越來越大，生活空間越來越小，人們要求親近自然，放松心情，戶外運動成為人類娛樂、休閑和提升生活質量的一種新的生活方式，戶外運動休閑活動也就逐漸普及起來。
戶外運動休閑，指以戶外運動為基礎開展的休閑活動，其目標為大眾群體，因此，其運動的內(nèi)容相對技術要求較低、體能考驗不嚴、運動量不過大、探險性與挑戰(zhàn)性不高，一般通過組織形成團隊性活動。戶外運動休閑層面的體育屬性相對較模糊，旅游休閑屬性更明確。
戶外運動休閑行業(yè)是隸屬于休閑產(chǎn)業(yè)的一個分支，是在大眾化戶外休閑旅游活動基礎上所形成的新型經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)，內(nèi)容涉及戶外用品、戶外拓展活動、戶外休閑旅游等多個方面。根據(jù)美國戶外產(chǎn)業(yè)協(xié)會(OIA)調(diào)查顯示，目前在歐美國家，參與戶外休閑活動的人數(shù)占參與娛樂休閑活動總人數(shù)的40%以上，在希臘等多山脈、戶外運動歷史悠久的國家，這一比例甚至高達80%，戶外休閑用品和相關服務市場的發(fā)展亦相當成熟。而在我國，參與戶外運動休閑活動的熱潮才剛剛興起，相應的戶外用品生產(chǎn)商和活動運營商亦不斷增多。此外，隨著如何實現(xiàn)O2O、構建全渠道營銷及分銷體系、實現(xiàn)線上線下的融合和對接成為各行各業(yè)熱議的話題，戶外運動休閑行業(yè)自然也不例外，實現(xiàn)線上平臺服務是戶外運動休閑旅游發(fā)展必然要經(jīng)歷的階段，如何利用好“互聯(lián)網(wǎng)+”來發(fā)展戶外運動休閑旅游將成為行業(yè)突破的重要課題。
2、行業(yè)所處生命周期
從全球視野看，美國的戶外運動已成為美國第二大運動和一個成熟的產(chǎn)業(yè)。在當前經(jīng)濟大環(huán)境不景氣的條件下，戶外休閑產(chǎn)業(yè)已經(jīng)成為拉動美國經(jīng)濟發(fā)展的主要驅動力和保持持續(xù)增長的產(chǎn)業(yè)之一。戶外休閑產(chǎn)業(yè)在我國的發(fā)展時間則較短，戶外用品在整個體育用品市場的占比不到千分之一，但隨著居民生活水平的提高，以及親近大自然休閑生活方式的興起，行業(yè)具備廣闊的發(fā)展空間。
為了促進行業(yè)的快速發(fā)展，國務院及各地政府相繼出臺多項產(chǎn)業(yè)利好政策。2014年10月，《國務院關于加快發(fā)展體育產(chǎn)業(yè)促進體育消費的若干意見》下發(fā)后，各省區(qū)市陸續(xù)出臺的《實施意見》中，“發(fā)展體育休閑業(yè)”屬于高頻詞匯，湖北、海南、重慶、貴州、天津等擁有地利優(yōu)勢的省市將發(fā)展戶外休閑運動列為重要工作，相繼提出發(fā)展山地戶外運動、水上戶外運動、體育旅游休閑等健康產(chǎn)業(yè)、開發(fā)地方特色休閑基地、培育體育運動休閑市場等目標。
此外，隨著互聯(lián)網(wǎng)、移動互聯(lián)網(wǎng)的高速發(fā)展，戶外休閑旅游的產(chǎn)品正變得更加標準化、結構化，也更加容易獲取，線路產(chǎn)品難度將分級，各種衡量維度也將更加精準，戶外休閑旅游正打破熟人經(jīng)濟、小圈子的局限，最終成為人人觸手可及的標準化、體驗式旅游產(chǎn)品，并逐漸成為大眾消費品。
綜上，目前我國戶外運動休閑產(chǎn)業(yè)處于成長期，自然資源豐富為我國戶外產(chǎn)業(yè)發(fā)展奠定了良好的基石，政府政策的支持、居民生活方式的改變是我國戶外發(fā)展的兩大契機。
3、與行業(yè)上下游的關系
戶外運動休閑產(chǎn)業(yè)的主要組成部分有：用戶、在線戶外信息網(wǎng)站、戶外活動運營商、戶外用品零售商、戶外裝備用品制造商，一個滿足戶外用戶需求的產(chǎn)業(yè)鏈正逐漸成熟。在這一產(chǎn)業(yè)鏈中，在線戶外信息網(wǎng)站以及相關書籍雜志是戶外休閑活動信息的宣傳環(huán)節(jié)，個人領隊或戶外活動運營商是目前戶外運動休閑旅游的主要組織者，戶外用品制造商和零售商以及戶外用品電商是經(jīng)濟流環(huán)節(jié)，以上環(huán)節(jié)共同構成貫穿戶外運動休閑產(chǎn)業(yè)的經(jīng)濟活力。
二、行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀、趨勢和規(guī)模
1、戶外用品市場規(guī)模
雖然我國的戶外市場還相對較小，但其具備明顯的增長潛力，這一點從戶外用品消費的快速增長即可窺見一斑。隨著生活方式和消費理念的不斷轉變，消費者對戶外運動的認識不斷提升，戶外用品逐漸從“專業(yè)化市場”變成“大眾需求市場”。根據(jù)中國紡織品商業(yè)協(xié)會戶外用品分會(COCA)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2000年中國戶外用品零售總額約1.48億元，2014年實現(xiàn)零售總額為200.8億元，年均增速超30%。
(數(shù)據(jù)來源：中國紡織品商業(yè)協(xié)會戶外用品分會(COCA))
2、在線旅游市場規(guī)模
在線旅游市場，即通過互聯(lián)網(wǎng)獲得旅游信息和完成旅游產(chǎn)品的預定和購買，在信息不發(fā)達的社會，旅游目的地的交通、住宿、游覽等咨詢，都是不容易獲得的。正是這種信息的不對稱，才使得以旅行社為主要形式的中介行業(yè)有了存在的必要性。而互聯(lián)網(wǎng)的普及和應用，有效降低了信息的不對稱，“互聯(lián)網(wǎng)+旅游”的模式也在快速興起。根據(jù)艾瑞咨詢的統(tǒng)計，截至2014年12月，我國在線旅游市場交易規(guī)模達到3,092.7億元，相較2013年，增長率達到了39.6%，預測到2019年底，在線旅游市場交易規(guī)模預計將達到9,000億元。不過相比整個旅游市場的交易規(guī)模而言，我國在線旅游市場的滲透率一直不高，2015年底僅為10.8%，相比歐美的50%-60%，差距較大，但也預示著我國的在線旅游市場依然有很大的市場潛力。
(數(shù)據(jù)來源：iResearch Inc 艾瑞咨詢)
(數(shù)據(jù)來源：iResearch Inc 艾瑞咨詢)
由上圖的交易額結構可見，度假產(chǎn)品于在線旅游市場的交易占比呈現(xiàn)逐年上升態(tài)勢，代表著在線旅游市場新的增長點。隨著旅游市場的快速發(fā)展，度假旅游的方式也逐漸呈現(xiàn)多樣化，單純的跟團風光游已經(jīng)不能滿足需求，而互聯(lián)網(wǎng)的普及使旅游目的地信息的獲取更容易，大大降低了自助游的門檻。事實上，從2012年起，度假旅游中自助游的市場份額已開始超過跟團旅游的市場份額，自助游正逐漸成為更受歡迎的旅游方式，而更加個性化的出行方式必將帶動戶外休閑產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展。
另外，根據(jù)美國戶外基金會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，美國的戶外活動參與人數(shù)在2012年已達到1.42億元。而根據(jù)中國紡織協(xié)會戶外分會的同期統(tǒng)計數(shù)據(jù)，中國的戶外活動參與人數(shù)僅約7,000萬人。即使以城市人口作為基數(shù)，我國的戶外參與率也不到10%，遠低于美國的50%。戶外運動休閑作為在線旅游市場的一個垂直細分，有望繼續(xù)高速增長。
三、戶外運動休閑行業(yè)風險特征
1、宏觀經(jīng)濟下行的風險
戶外運動休閑行業(yè)發(fā)展受國內(nèi)宏觀經(jīng)濟發(fā)展的影響。戶外休閑活動屬于居民的精神文明建設層面，相關戶外用品亦為非必需品，使用頻率較低且產(chǎn)品耐用。國內(nèi)經(jīng)濟快速增長時，人們消費能力和購買能力加強，參與戶外活動的熱情較高，行業(yè)快速發(fā)展。反之，在國內(nèi)經(jīng)濟發(fā)展減緩時，人們對戶外休閑服務的需求減弱，從而使得行業(yè)發(fā)展減緩，對行業(yè)內(nèi)企業(yè)的經(jīng)營也會造成不利影響。
2、市場競爭的風險
戶外運動休閑行業(yè)作為一個新興產(chǎn)業(yè)，涉及戶外用品的銷售、戶外活動的運營策劃、戶外旅游產(chǎn)品的在線交易等等。目前行業(yè)集中度和準入門檻較低，尚未誕生綜合性的龍頭服務品牌，因而越來越多的企業(yè)進入戶外用品及相關衍生服務市場中，使得行業(yè)競爭日趨激烈。此外，由于消費群體存在一定的重疊，提供戶外運動休閑服務的企業(yè)亦會面臨一定的來自攜程、途牛、驢媽媽等知名OTA在線旅游公司的競爭壓力。
四、影響行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素
1、有利因素
?、傧嚓P行業(yè)政策利好
近年來，國家和政府先后頒布了一系列促進體育及旅游消費的相關政策，為戶外運動休閑行業(yè)創(chuàng)造了良好的商業(yè)環(huán)境。2011年3月27日，國家發(fā)改委在《產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整指導目錄(2011年本)》中將“休閑、登山、滑雪、潛水、探險等各類戶外活動用品開發(fā)與營銷服務”作為鼓勵發(fā)展類行業(yè)；2011年4月1日，國家體育總局在《體育事業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃中》提出“引導和擴大體育消費，不斷增強體育產(chǎn)品和服務的供給能力，以優(yōu)質的服務促進體育消費，合理引導高、中、低收入群體的體育消費行為，滿足消費者的多元需求”；此外，《國民旅游休閑綱要(2013-2020年)》、《全民健身條例》等一系列相關產(chǎn)業(yè)政策的提出，給戶外運動休閑行業(yè)的發(fā)展提供了有利的政策支持，奠定了行業(yè)健康有序發(fā)展的基礎。
?、谏鐣姂敉膺\動意識增強
隨著中國經(jīng)濟持續(xù)快速的發(fā)展，國民生活水平逐漸提高，人均可支配收入的不斷增加推動了居民普遍消費水平的提高和生活方式的改變，大眾的需求不再僅僅局限于滿足物質生活方面，而是更加注重環(huán)境品質和生活健康。戶外運動、休閑旅游等活動得到顯著推廣，尤其是城市里的青年白領，由于工作生活壓力較大，更加熱愛充滿個性與挑戰(zhàn)的戶外運動，以調(diào)節(jié)生活節(jié)奏，釋放負面壓力。社會公眾戶外運動意識的增強及消費理念的轉變有效推動了戶外運動休閑行業(yè)及相關衍生產(chǎn)品的需求。
③消費形式多樣化
隨著電子商務的快速發(fā)展，以及“互聯(lián)網(wǎng)+旅游”浪潮的興起，玩家對戶外運動休閑服務的消費也呈現(xiàn)多樣化的發(fā)展趨勢。一方面戶外裝備的線上銷售、租賃業(yè)務逐漸活躍，另一方面消費者不再滿足于旅行社標準化的出游模式，而是更多尋求在出游路線、戶外活動內(nèi)容、時長等方面的個性化和多樣化，因而對個性化的在線戶外休閑旅游產(chǎn)品的需求提升迅速。
?、芤苿踊ヂ?lián)網(wǎng)的發(fā)展助力戶外運動旅游移動化、智能化
2015年是旅游O2O的爆發(fā)元年，旅游業(yè)線上線下融合趨勢形成，不斷深化發(fā)展。各種智能硬件從無到有并開始普及，比如無線定位、無人遙控飛機、智能手環(huán)、谷歌眼鏡等，使得戶外運動科技感十足，網(wǎng)絡科技使得戶外運動向移動化、智能化方向發(fā)展，充滿樂趣。
?、葚S富的戶外自然資源
我國960余萬平方公里的國土面積，有著豐富的自然旅游資源：從平原到山地，從森林到沙漠，從雪山到湖泊，不同地區(qū)的地理環(huán)境有著非常大的差別。北方多山脈、大高原、平原，南方則多丘陵、盆地，廣闊的地理區(qū)域和豐富的自然風光為戶外運動提供了多樣的活動空間。
2.、不利因素
?、賾敉膺\動整體普及度仍較低
相比于歐美發(fā)達國家，我國戶外行業(yè)還處于發(fā)展初級階段，各項基礎設施和設備建設薄弱，戶外專業(yè)人才較少，整體普及度仍然較低。現(xiàn)階段，我國戶外行業(yè)仍以青年群體為主，消費區(qū)域主要為北京、上海、深圳、江蘇等經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)，與國外大眾戶外體育仍有很大差距。此外，國內(nèi)戶外行業(yè)的從業(yè)資質培訓、戶外急救知識培訓、戶外安全管理制度等體系還不健全，在很大程度上制約著戶外運動和戶外用品行業(yè)的發(fā)展。
?、谑袌龌l(fā)育尚不完全、缺乏行業(yè)標準
由于我國的戶外休閑產(chǎn)業(yè)尚處于初始時期，尤其是群眾性的戶外活動尚未展開，所以很多戶外活動的組織企業(yè)或戶外運動協(xié)會多處于微利經(jīng)營階段,對戶外活動的商業(yè)化運作機制和氛圍尚未形成，在戶外運動企業(yè)的投資、服務、收費管理、收費機制上尚缺乏規(guī)范化、市場化，還缺乏企業(yè)運營的可持續(xù)性發(fā)展規(guī)劃和機制建設，影響了戶外運營組織的進一步發(fā)展，影響了其在戶外活動的組織、服務方面的質量和品牌打造。此外，對于戶外用品的管理，我國現(xiàn)行法律、法規(guī)及政策尚無專門規(guī)定，缺乏統(tǒng)一的產(chǎn)業(yè)標準體系和戶外產(chǎn)品質量評價體系，亦不利于戶外用品銷售的規(guī)范和和戶外休閑產(chǎn)業(yè)的長久發(fā)展。
五、行業(yè)的競爭形勢
目前，戶外休閑服務供應商多集中在線下，市場競爭較為激烈，尚未誕生綜合性的龍頭服務品牌。由于消費群體存在部分重合，在線旅游業(yè)與戶外休閑服務有一定的競爭關系，如攜程、途牛、驢媽媽等OTA企業(yè)，在交通+住宿之外普遍提供標準化的線路游或出行交通套餐。另外，以留學生背景創(chuàng)立的窮游網(wǎng)，將特色與優(yōu)勢集中在攻略上面，培養(yǎng)了一批活躍又有粘性的用戶，同時以攻略延伸出行程推薦等產(chǎn)品。
公司以線下服務為基礎，憑借豐富的渠道管理經(jīng)驗和電子商務運營經(jīng)驗，積極開展線上社區(qū)電商平臺的建設和運營。戶外活動信息比普通的旅游信息更分散和個性化，更需要互聯(lián)網(wǎng)來解決信息的不對稱問題。公司的線上平臺除提供戶外裝備的租售外，還重點突出個性化的活動和休閑旅游產(chǎn)品，公司在產(chǎn)品內(nèi)容上具備一定的差異化競爭優(yōu)勢。
在ERP軟件業(yè)務方面，用友、金蝶等公司憑借強大的資本優(yōu)勢與技術優(yōu)勢仍占據(jù)著國內(nèi)企業(yè)軟件的主導地位，服務對象多集中于大型國企與政府組織。而公司主要針對民營中小企業(yè)提供軟件服務，具備一定的市場競爭力。隨著中國市場的日漸成熟，民營市場已成為一塊不可低估的組成部分，中小民營企業(yè)越來越重視企業(yè)內(nèi)部資源的管理與優(yōu)化，促進了針對中小型公司的企業(yè)軟件的開發(fā)與發(fā)展。
國海證券-黎招娣
