機(jī)械交易系統(tǒng)之趨勢(shì)交易者心理分析
| 本文由程竹摘選自-- 《機(jī)械交易系統(tǒng)》 （Richard L.Weissman） 轉(zhuǎn)貼請(qǐng)注明【程式交易員聯(lián)盟】 |
【愿意買高/賣低】
如果交易者不能堅(jiān)持這個(gè)原則，那就可以跳過(guò)後面的內(nèi)容。趨勢(shì)交易能成功的原因就在于很少有人愿意買高賣低。
下面是關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
如果趨勢(shì)交易很容易執(zhí)行，那么所有人都會(huì)這樣去做，他就不會(huì)成為一個(gè)成功的策略。
當(dāng)在等待買高賣低的機(jī)會(huì)時(shí)，恐懼與和憂慮也會(huì)隨之而來(lái)，這時(shí)應(yīng)當(dāng)把這些感覺(jué)與勝利和盈利聯(lián)系起來(lái)（通過(guò)回顧測(cè)試結(jié)果來(lái)強(qiáng)化這種聯(lián)系）。
【愿意回吐相當(dāng)比例的浮動(dòng)盈虧】
請(qǐng)記住沒(méi)有人知道趨勢(shì)什么時(shí)候會(huì)結(jié)束。不要試圖去預(yù)測(cè)趨勢(shì)的終點(diǎn)，堅(jiān)定的持有頭寸，讓盈利奔跑。
當(dāng)我們習(xí)慣于把成功與盈利（失敗與虧損）聯(lián)系到一起，很自然的我們只會(huì)記住那些直覺(jué)告訴我們頂和底的時(shí)候（這時(shí)不需要放棄一定量的浮動(dòng)能力），而忘記那些我們預(yù)測(cè)市場(chǎng)轉(zhuǎn)向失敗的時(shí)候。我把這種現(xiàn)象成為交易者精神綜合癥。
下面是關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
1.參與，但不要預(yù)測(cè)。
2.市場(chǎng)會(huì)回報(bào)我們的耐心，后悔會(huì)出一定比例的浮動(dòng)盈利顯然是后見(jiàn)之明。
3.接受你的市場(chǎng)預(yù)測(cè)，并與實(shí)際市場(chǎng)進(jìn)行比較，這可以幫助你擺脫交易者精神綜合癥。
【在一連串小虧損之后堅(jiān)持交易】
耐心是成為成功的趨勢(shì)交易者的關(guān)鍵。
關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的心理提示：
對(duì)機(jī)械交易系統(tǒng)結(jié)果的分析可以幫助我們認(rèn)識(shí)到在經(jīng)歷一連串虧損之后，繼續(xù)加以可以贏得勝利。這種歷史記錄的分析可以加強(qiáng)我們度過(guò)虧損的勇氣和信心。
【能將紀(jì)律性和靈活性融合在一起】
紀(jì)律性意味著堅(jiān)持成功的策略；靈活性意味著當(dāng)市場(chǎng)特性發(fā)生變化時(shí)放棄策略。
紀(jì)律性和靈活性看起來(lái)有些自相矛盾，最成功的交易者信任他們的策略，并且愿意在困難的時(shí)候堅(jiān)持執(zhí)行；同時(shí)他們也認(rèn)識(shí)到市場(chǎng)的特性是可能發(fā)生變化的，當(dāng)市場(chǎng)特性真正變化時(shí)，他們?cè)敢飧淖兩踔练艞壃F(xiàn)行的策略。
【當(dāng)執(zhí)行趨勢(shì)跟隨系統(tǒng)時(shí)，愿意交易較小的頭寸（比如：任意頭寸的最大風(fēng)險(xiǎn)不超過(guò)資產(chǎn)的1%至5%）已經(jīng)受回調(diào)的考驗(yàn)】
下面兩種情況都可能違背這個(gè)原則：扳平綜合癥，當(dāng)我們加大杠桿而試圖從虧損中迅速擺脫出來(lái)時(shí)；
觀望后悔綜合癥，當(dāng)我們看到盈利并決定加大投入以獲得更多回報(bào)時(shí)。
現(xiàn)實(shí)關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
觀察歷史最大回調(diào)過(guò)程中那些交易的盈利比例。請(qǐng)記住，如果你沒(méi)有交易足夠小的頭寸來(lái)到承受最大回調(diào)的話，那么你很可能堅(jiān)持不到盈利的時(shí)候。
【適應(yīng)1%至5%的交易產(chǎn)生絕大部分的盈利】
這一點(diǎn)可以與機(jī)械系統(tǒng)交易的一個(gè)主要原則聯(lián)系在一起：不要錯(cuò)過(guò)任意一個(gè)交易信號(hào)。這也意味著對(duì)交易者來(lái)說(shuō)沒(méi)有假期可言。據(jù)說(shuō)可是結(jié)果中表現(xiàn)最好的幾次交易，父你會(huì)發(fā)現(xiàn)下級(jí)與機(jī)械系統(tǒng)交易是水火不相容的。而且，因?yàn)?%至5%的交易會(huì)貢獻(xiàn)大部分的盈利，交易系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)包含在趨勢(shì)反復(fù)時(shí)能重新產(chǎn)生交易信號(hào)的機(jī)制。
現(xiàn)在是關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
檢測(cè)當(dāng)你的系統(tǒng)去除幾次表現(xiàn)最好的交易后的結(jié)果。
【愿意數(shù)周乃至數(shù)月的持有頭寸】
趨勢(shì)交易者能夠成功是因?yàn)樗麄冎廊绾伟研〉挠e累到大的盈利。這些要求由數(shù)周乃至數(shù)月持有頭寸的心理準(zhǔn)備。
現(xiàn)世關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
1.在交易時(shí)間內(nèi)離開(kāi)電腦屏幕（特別是成為趨勢(shì)交易者后的交易生涯早期）
2.在市場(chǎng)中心位置進(jìn)行交易--這會(huì)幫助你解決顯得更加積極的心理問(wèn)題。通過(guò)增加和樂(lè)或者在中心位置處交易，可以保證參與到趨勢(shì)中，并且滿足變得積極的心理需要。當(dāng)然，對(duì)于在中心位置處交易的忠告時(shí)，不要增加和說(shuō)到可能帶來(lái)大比例的回調(diào)的地步。
【習(xí)慣較慢的交易和較多的分析過(guò)程】
許多趨勢(shì)交易者如果在一個(gè)交易日內(nèi)需要作無(wú)數(shù)交易決定，他們會(huì)感到身心疲憊。
現(xiàn)在是關(guān)于這個(gè)問(wèn)題的一些心理提示：
有這種問(wèn)題的交易者在持有中線或長(zhǎng)線交易時(shí)，會(huì)感到壓力較小，因?yàn)樗麄儾恍枰總€(gè)交易日都盯著屏幕。
聯(lián)系客服
