城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老金的多少取決于多項(xiàng)因素，包括參保人退休時(shí)當(dāng)?shù)厣弦荒甓壬缙焦べY的多少，本人歷年平均繳費(fèi)指數(shù)，累計(jì)繳費(fèi)年限（含視同繳費(fèi)年限），個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存余額、和退休年齡對(duì)應(yīng)的養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)等。想判定哪項(xiàng)因素的作用更大，應(yīng)該更全面的進(jìn)行分析比較，得出的結(jié)論才客觀。

對(duì)大多數(shù)繳費(fèi)水平一般或較低的參保人而言，繳費(fèi)年限的作用是首當(dāng)其沖的，比其他因素更重要，對(duì)少數(shù)繳費(fèi)指數(shù)特別高的人而言，繳費(fèi)年限和繳費(fèi)指數(shù)、個(gè)人賬戶儲(chǔ)存額等因素同樣重要。繳費(fèi)指數(shù)可以在一定程度上彌補(bǔ)繳費(fèi)年限的不足。如果繳費(fèi)年限長，繳費(fèi)指數(shù)也高，則可以帶來無與倫比的優(yōu)勢(shì)。

因?yàn)轲B(yǎng)老金的多少和社平工資、繳費(fèi)年限 、繳費(fèi)指數(shù)及個(gè)人賬戶儲(chǔ)存余額、退休年齡等諸項(xiàng)要素的多少成正比。社平工資、繳費(fèi)年限 、繳費(fèi)指數(shù)及個(gè)人賬戶余額越高，養(yǎng)老金越多。而退休年齡越小，個(gè)人賬戶養(yǎng)老金越少。同樣的繳費(fèi)情況，晚退休比早退休養(yǎng)老金高，因?yàn)樯缙焦べY會(huì)逐年提高。

由于同一個(gè)地區(qū)，同一年度退休，社平工資相同；同樣年齡退休，養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)相同，所以，本文以下分析暫時(shí)忽略社平工資和退休年齡對(duì)養(yǎng)老金的影響，重點(diǎn)分析繳費(fèi)年限、繳費(fèi)指數(shù)和個(gè)人賬戶儲(chǔ)存額對(duì)養(yǎng)老金的影響。

那么計(jì)算養(yǎng)老金時(shí)，繳費(fèi)年限、繳費(fèi)指數(shù)和個(gè)人賬戶儲(chǔ)存額哪個(gè)更重要呢？

一、養(yǎng)老金和繳費(fèi)年限及繳費(fèi)指數(shù)關(guān)系概述

看一下城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老金的計(jì)算辦法，用事實(shí)說話吧。

養(yǎng)老金=基礎(chǔ)養(yǎng)老金+個(gè)人賬戶養(yǎng)老金+過渡性養(yǎng)老金（有視同繳費(fèi)年限的參保人才能享受）

1、基礎(chǔ)性養(yǎng)老金

基礎(chǔ)養(yǎng)老金=參保人退休時(shí)當(dāng)?shù)厣弦荒甓鹊纳缙焦べY×（1+參保人歷年月平均繳費(fèi)指數(shù)）÷2×累計(jì)繳費(fèi)年限（含視同繳費(fèi)年限）×1%

先不展開，后面我們會(huì)重點(diǎn)并詳細(xì)分析基礎(chǔ)性養(yǎng)老金。

2、個(gè)人賬戶養(yǎng)老金

個(gè)人賬戶養(yǎng)老金=養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存額÷退休年齡對(duì)應(yīng)的養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)

由于退休年齡對(duì)應(yīng)的養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)是國務(wù)院統(tǒng)一規(guī)定的，只要退休年齡相同，養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)就相同。比如50歲退休都是195，55歲退休都是170，60歲退休都是139。

所以對(duì)相同年齡退休的人而言，個(gè)人賬戶養(yǎng)老金的多少，完全取決于個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存額的多少。而個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存額，是和繳費(fèi)指數(shù)及繳費(fèi)年限成正比的。

結(jié)論：對(duì)大多數(shù)人而言，如果繳費(fèi)年限相同，繳費(fèi)指數(shù)越高，個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存額越高，個(gè)人賬戶養(yǎng)老金越高。

如果繳費(fèi)指數(shù)相同，繳費(fèi)年限不同，則繳費(fèi)年限越長，個(gè)人賬戶養(yǎng)老金越高。如果個(gè)人賬戶儲(chǔ)存額相同，退休年齡越大，養(yǎng)老金越高。

如果繳費(fèi)指數(shù)和繳費(fèi)年限都不相同，結(jié)果有不確定性。共振作用之后，誰的個(gè)人賬戶累計(jì)儲(chǔ)存額越高，誰的個(gè)人賬戶養(yǎng)老金越高。

3、過渡性養(yǎng)老金

過渡性養(yǎng)老金，各地有各地的計(jì)算公式，并不統(tǒng)一。絕大多數(shù)地區(qū)的計(jì)算公式如下：

過渡性養(yǎng)老金=參保人退休時(shí)當(dāng)?shù)厣弦荒甓壬缙焦べY×本人歷年平均繳費(fèi)指數(shù)×R（1.0～1.4）×視同繳費(fèi)年限×1%

結(jié)論：過渡性養(yǎng)老金的高低，取決于本人的繳費(fèi)指數(shù)和視同繳費(fèi)年限的長短。由于那時(shí)候繳費(fèi)水平差距不很大，所以繳費(fèi)年限的牽引作用更大。

也就是說視同繳費(fèi)年限越長，過渡性養(yǎng)老金越高。通常過渡性養(yǎng)老金高的人，基礎(chǔ)性養(yǎng)老金也一定高，反之亦然。但過渡性養(yǎng)老金不是每個(gè)人都有，只有在建立養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人繳費(fèi)制度前參加工作，有正式的連續(xù)的，人事檔案可以作證的工齡的人才有視同繳費(fèi)年限。

所以后面我們?cè)诜治龌A(chǔ)性養(yǎng)老金的時(shí)候，就不再就過渡性養(yǎng)老金展開了。一來基礎(chǔ)性養(yǎng)老金和過渡性養(yǎng)老金有密切的正比關(guān)系，對(duì)大多數(shù)人沒有中斷過繳費(fèi)的人而言，結(jié)論可以互推。二則沒有視同繳費(fèi)年限的人，就沒有過渡性養(yǎng)老金，展開的話，也不具普適性。

二、基礎(chǔ)性養(yǎng)老金與繳費(fèi)年限以及繳費(fèi)指數(shù)關(guān)系詳解與案例

從基礎(chǔ)性養(yǎng)老金的計(jì)算公式中可以看出，這部分養(yǎng)老金的高低取決于當(dāng)?shù)厣缙焦べY的高低，參保人歷年平均繳費(fèi)指數(shù)到高低，及參保人累計(jì)繳費(fèi)年限的多少。

對(duì)于同一個(gè)地區(qū)，同一年度退休的人而言，社平工資是一樣的。所以這部分養(yǎng)老金的多少，是由繳費(fèi)指數(shù)和累計(jì)繳費(fèi)年限共同決定的，由于是乘積的關(guān)系，兩項(xiàng)數(shù)據(jù)同樣重要。

舉個(gè)例子，張阿姨和王阿姨2019年都是在北京50歲退休，我們假定五種繳費(fèi)情況，進(jìn)行具體比較。

第一種情況

假如張阿姨的繳費(fèi)年限是15年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是3，而王阿姨繳費(fèi)年限是30年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是1，那么她們的基礎(chǔ)養(yǎng)老金有多少差異呢？

張阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+3）÷2×15×1％

=2778.60元

王阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+1）÷2×30×1％

=2778.60元

結(jié)論：繳費(fèi)指數(shù)和繳費(fèi)年限不同的情況下，也可能出現(xiàn)兩個(gè)人的養(yǎng)老金同樣多。繳費(fèi)指數(shù)足夠高或繳費(fèi)年限足夠長，對(duì)養(yǎng)老金都有明顯影響，繳費(fèi)指數(shù)和繳費(fèi)年限的作用有可能一樣大，但不絕對(duì)。養(yǎng)老金是動(dòng)態(tài)數(shù)字，是共振的結(jié)果。這個(gè)案例是特例，不具有普適性。不具有普適性。因?yàn)榇蠖鄶?shù)繳費(fèi)水平?jīng)]那么高。

第2種情況

假如張阿姨的繳費(fèi)年限是15年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是1，而王阿姨繳費(fèi)年限是30年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)也是1，那么她們的基礎(chǔ)養(yǎng)老金有多少差異呢？

張阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+1）÷2×15×1％

=1389.30元

王阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+1）÷2×30×1％

=2778.60元

結(jié)論：繳費(fèi)指數(shù)相同的情況下，誰的繳費(fèi)年限長，誰的養(yǎng)老金就高。養(yǎng)老金與繳費(fèi)年限成正比。

第3種情況

假如張阿姨的繳費(fèi)年限是15年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是1，而王阿姨繳費(fèi)年限也是15年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是2，那么她們的基礎(chǔ)養(yǎng)老金有多少差異呢？

張阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+1）÷2×15×1％

=1389.30

王阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+2）÷2×15×1％

=2083.95元

結(jié)論：繳費(fèi)年限相同的情況下，誰的繳費(fèi)指數(shù)高，誰的養(yǎng)老金就高。養(yǎng)老金與繳費(fèi)指數(shù)成正比。

第4種情況

假如張阿姨的繳費(fèi)年限是15年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是2，而王阿姨繳費(fèi)年限是30年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是0.6，那么她們的基礎(chǔ)養(yǎng)老金有多少差異呢？

張阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+2）÷2×15×1％

=2083.95元

王阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+0.6）÷2×30×1％

=2222.88元

結(jié)論：繳費(fèi)年限和繳費(fèi)指數(shù)都不同的情況下，如果繳費(fèi)指數(shù)不是特別高，那么還是繳費(fèi)年限對(duì)養(yǎng)老金水平的牽引作用更大。

第5種情況

假如張阿姨和王阿姨的繳費(fèi)年限都是20年，歷年平均繳費(fèi)指數(shù)是0.6，張阿姨一直是靈活就業(yè)參保的，王阿姨一直是在單位參保的，情況又會(huì)是怎樣呢？

那么基礎(chǔ)性養(yǎng)老金部分，兩個(gè)人的金額是一樣的。但個(gè)人賬戶養(yǎng)老金王阿姨會(huì)比張阿姨多一些。

兩位阿姨的基礎(chǔ)養(yǎng)老金

=9262×（1+0.6）÷2×20×1％

=1481.92元

至于個(gè)人賬戶養(yǎng)老金，因?yàn)樵趩挝粎⒈５?，早些年有社保統(tǒng)籌基金劃入的部分，而且縱觀若干年的繳費(fèi)率是，個(gè)人繳費(fèi)比例一直是大于等于靈活就業(yè)人員繳費(fèi)比例的。

靈活就業(yè)參保人，不存在單位繳納統(tǒng)籌基金劃入個(gè)人賬戶的歷史，并且縱觀若干年的繳費(fèi)歷史，個(gè)人繳費(fèi)比例有可能低于等于單位參保人繳費(fèi)。不同地區(qū)，不同個(gè)人，情況不盡相同。

結(jié)論：在繳費(fèi)指數(shù)和繳費(fèi)年限相同的情況下，單位參保人比靈活就業(yè)參保人的基礎(chǔ)性養(yǎng)老金相同，但個(gè)人賬戶養(yǎng)老金會(huì)略高些。

結(jié)語

綜上所述，對(duì)大多數(shù)繳費(fèi)指數(shù)一般或較低的普通參保者而言，繳費(fèi)年限對(duì)養(yǎng)老金的高低牽引作用更重要。而對(duì)少數(shù)繳費(fèi)水平特別高的參保人而言，繳費(fèi)年限和個(gè)人賬戶余額同等重要。只有個(gè)人繳費(fèi)水平特高，個(gè)人賬戶余額特高的人，才存在很大程度上可以彌補(bǔ)繳費(fèi)年限不足的可能。所以對(duì)大多數(shù)參保人而言，繳費(fèi)年限對(duì)養(yǎng)老金的影響相對(duì)更大?？偟膩碚f，還是多繳多得，長繳多得。

依青青看，對(duì)大多數(shù)普通參保人而言，沒有必要在繳費(fèi)年限和繳費(fèi)指數(shù)上二選一去較真。首當(dāng)其中更應(yīng)該重視繳費(fèi)年限，多交一些年限更重要。至于繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，在力所能及的范圍內(nèi)，能高些更好，這也是大多數(shù)人的明智之舉。

如果前期繳費(fèi)年限少，繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)低，不甘心將來養(yǎng)老金偏低，在后階段大幅提高繳費(fèi)指數(shù)，也是可以起到一定程度的彌補(bǔ)作用的。如果前期繳費(fèi)年限并不少，繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)也不低，想將來養(yǎng)老金更高，想錦上添花，在后階段繼續(xù)提高繳費(fèi)指數(shù)，就更好了。不過，得有真金白銀做后盾才行。如果經(jīng)濟(jì)實(shí)力夠，繳費(fèi)年限長，繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)也高才是最理想的。遺憾的是，不是大多數(shù)人的菜。量力而行，順其自然更客觀。

水流云在草青青，社科院經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，高級(jí)經(jīng)濟(jì)師，上市公司資深勞動(dòng)關(guān)系顧問，今日頭條2019最受讀者喜愛的創(chuàng)作者Top10，優(yōu)質(zhì)財(cái)經(jīng)、職場(chǎng)專欄作者。