參賽昵稱：sampras
參與過股票、權(quán)證、外盤交易，2008年開始做期貨。大賺過，也爆過倉，現(xiàn)以中長線交易為主，倉位較重，用盈利出金的方式保護(hù)利潤。
第三屆（2010-2011）藍(lán)海密劍期貨實(shí)盤大賽少校晉銜獎
訪談精彩語錄：
你們看我的賬戶現(xiàn)在還是很重的倉位，實(shí)際上我是把錢轉(zhuǎn)出來了，按照總資產(chǎn)來算，“倉位”就很輕了。
期貨2010年上半年春風(fēng)得意，內(nèi)盤翻了十倍以上，外盤3萬港元3個月做到80萬，然后九月一個月因?yàn)槟鎰菝攦?nèi)外盤全爆成零。
如果期貨賬戶資金是你資產(chǎn)的大部分的話，肯定不能重倉交易。
期貨的魅力之一本來就是杠桿交易，如果不用杠桿就不必做期貨了，我是這樣想的。
做期貨首先是不要虧，只要能持續(xù)做，回報肯定會比股票要高得多。
我可以承受期貨賬戶全部資金爆掉的風(fēng)險。
真正的高手是跑馬拉松的，而不是跑短跑的
做期貨沒有一個人敢打包票每年翻倍。
真的持續(xù)好幾年每年賺100%，那也只能是極個別的人可能可以做到。
我現(xiàn)在做交易有個原則，首先看周線的趨勢，周線向下，我做空，周線向上，我做多。
以前大賺大虧都會睡不著，現(xiàn)在已經(jīng)很平常了。
情緒的波動對交易確實(shí)影響很大。
只要保全本金，心態(tài)好一點(diǎn)，肯定能賺很多錢。
我一般看大周期的周線、月線確定品種的主要趨勢，然后根據(jù)日線進(jìn)場。
時間的投入和用心的投入能幫助交易者建立好的盤感。
盤感可不可靠要看不同的人各自的特點(diǎn)，還要跟資金管理結(jié)合，不能隨時隨地都靠感覺做。
我覺得程序化交易是個誤區(qū)。
我也說不清以后是繼續(xù)賺還是虧，在交易市場對未來是最不能確定的。
我首先會看周線，把品種都看一遍，看哪個有大的機(jī)會就殺進(jìn)去。
我一般做三個品種，這樣風(fēng)險會分擔(dān)一點(diǎn)，我也不會同時做關(guān)聯(lián)性很強(qiáng)的品種。
有行情的時候，所有品種不會同步。
外盤和內(nèi)盤在機(jī)會和風(fēng)險基本上差不多，最大的差別就是杠桿和交易時間。
參加比賽可以看看別人的交易方法，對提高自己的交易水平有一定的幫助。
我的目標(biāo)是盡量不要虧錢，能賺多少則要看自己的運(yùn)氣。
期貨中國1、sampras先生您好，感謝您在百忙之中接受藍(lán)海密劍和期貨中國網(wǎng)的聯(lián)合專訪。您2008年開始做期貨，那一年金融危機(jī)的暴跌行情您做到?jīng)]有？您當(dāng)時是怎么處理那一波暴跌行情的？
Sampras：08年我開始做期貨，以前是做股票的，剛開始投了1萬塊進(jìn)去想玩一玩，也沒怎么做，暴跌行情只抓到一點(diǎn)點(diǎn)，期貨剛剛開始的時候賺了幾萬塊錢，但是08年的股票虧得很慘。當(dāng)時做期貨主要是剛剛試手，沒有投很多的精力進(jìn)去。
期貨中國2、您做交易倉位比較重，一般倉位都在80%左右，請問您為何做這么高的倉位？您如何看待重倉交易的風(fēng)險？
Sampras：有一年武漢有一個叫萬群的“老太太”從5萬塊做到1000多萬，然后爆倉，只剩4萬。我其實(shí)是有點(diǎn)受她的啟發(fā)，她既然能從5萬做到1000多萬，我如果能抓到一次那就發(fā)財了，我剛開始就用這種思路去做，所以倉位比較重。前三年有過兩次刻骨銘心的爆倉，已經(jīng)到了嚴(yán)重影響家庭生活的程度，這是我絕對不想再經(jīng)歷的生活，從去年開始就有所變化了，你們看我的賬戶現(xiàn)在還是很重的倉位，實(shí)際上我是把錢轉(zhuǎn)出來了，按照總資產(chǎn)來算，“倉位”就很輕了，所以我現(xiàn)在就采取這種策略來避免“爆倉”的危險，我這個賬戶里的錢如果爆掉對我生活影響也不是很大，這樣我的心態(tài)就會比較好。用所有的流動資金去重倉交易確實(shí)很危險，我現(xiàn)在不會這么去做。這兩年我認(rèn)為股票將進(jìn)入一個長期的空頭市場，因此精力主要放在期貨上，而且自己大部分資金都買成債券，等待股市大底形成后再殺進(jìn)。我的投機(jī)生涯大起大落過兩次，一次是2007到2008年做股票，首先從二十萬翻了十倍到2百萬，然后2008年5000多點(diǎn)逃頂成功，3000多點(diǎn)因?yàn)榻枳C券公司錢抄底在大跌到1600點(diǎn)被迫斬倉導(dǎo)致爆倉。期貨2010年上半年春風(fēng)得意，內(nèi)盤翻了十倍以上，外盤3萬港元3個月做到80萬，然后九月一個月因?yàn)槟鎰菝攦?nèi)外盤全爆成零。后來小爆倉也時有發(fā)生，但經(jīng)歷過幾次打擊之后，我已經(jīng)充分意識到重倉交易的后果，自己也思考了一些應(yīng)對方法?，F(xiàn)在我處理得還可以，這兩年資金回撤控制得還行，一般賺到一些錢我就會出掉一點(diǎn)。
期貨中國3、也有人強(qiáng)烈反對重倉交易，他們認(rèn)為做期貨必須每時每刻都要保持輕倉，否則總會遇到大風(fēng)險，對此您怎么看？您會不會覺得輕倉交易是對資金的閑置？
Sampras：對這個觀點(diǎn)我既贊同又反對，要看做期貨的錢占總資產(chǎn)的比例。如果期貨賬戶資金是你資產(chǎn)的大部分的話，肯定不能重倉交易；如果只是你資產(chǎn)的一小部分，比如10%到20%，那重倉去做也無關(guān)緊要。要有心理準(zhǔn)備，如果有一天有系統(tǒng)性風(fēng)險真的爆掉了，也能夠坦然接受，那就無關(guān)緊要了，重倉交易都沒問題，而且錢放在賬戶里閑著也沒利息。期貨的魅力之一本來就是杠桿交易，如果不用杠桿就不必做期貨了，我是這樣想的。
期貨中國4、一般來說，重倉交易的人都期待著能夠獲得較高的回報，請問您對一年投資回報的預(yù)期是多少？為了獲得這樣的回報，您愿意承擔(dān)多大的風(fēng)險？
Sampras：我做了這幾年期貨之后，感悟很多，現(xiàn)在不會給自己定一個回報的預(yù)期。我的想法是，做期貨首先是不要虧，只要能持續(xù)做，回報肯定會比股票要高得多。現(xiàn)在我可以承受期貨賬戶全部資金爆掉的風(fēng)險，在經(jīng)歷了兩三次爆倉之后，我的心態(tài)已經(jīng)能做到比較平和了，不會因?yàn)樾膽B(tài)不好失去理智，2010年那次爆倉自己總結(jié)原因就是因?yàn)橥耆ダ碇撬鶎?dǎo)致的，因?yàn)楫?dāng)時只有一個信念，我要扳回來，和輸紅了眼的賭徒完全一樣。
期貨中國5、某些期貨交易高手連續(xù)幾年都獲得了每年100%以上的投資回報，您覺得這種高回報能否持續(xù)？為什么？
Sampras：我覺得短期賺100%問題應(yīng)該不大，一些比賽選手幾個月可以翻幾十倍，但這種狀態(tài)肯定是不可持續(xù)的。真正的高手是跑馬拉松的，而不是跑短跑的，期貨因?yàn)楦軛U原因，短期收益高一般回撤也大，最后實(shí)際賺的錢并不會很多，除非他能保住利潤不再放在市場里。做期貨沒有一個人敢打包票每年翻倍。我對國內(nèi)那些基金經(jīng)理的水平不敢恭維，他們不可能獲得很高的回報，要不早就把錢賺完了。真的持續(xù)好幾年每年賺100%，那也只能是極個別的人可以做到。
期貨中國6、您做期貨有過爆倉的經(jīng)歷，您在爆倉的時候，心理感受是怎樣的？您有沒有從爆倉中總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)？
Sampras：教訓(xùn)肯定吸取了，剛開始幾次爆倉心理是很痛苦的。2008年做股票爆倉過一次，因?yàn)榻桢X做大杠桿做，那個股票30塊跌倒8塊，自己的200萬只剩下20萬，再還掉其他借的錢基本為零了，等于說自己的錢全部虧完了。第一次爆倉時覺得天都黑了，因?yàn)榧依锏腻X都給虧光，已經(jīng)嚴(yán)重影響到家庭的生活，最主要是的信心受到嚴(yán)重打擊，不知哪年才能回來。第一次爆倉后去書店花了幾千塊錢買了很多書看了個遍。2009年后股票我就沒怎么做了，主要精力做期貨。2010年有一次做棉花，前面做的很好，從幾萬做到幾十萬，后來自己擅做主張去摸頂拋空，漲了就砍掉，然后再摸頂，就這樣把錢摸掉了。我現(xiàn)在做交易有個原則，首先看周線的趨勢，周線向下，我做空，周線向上，我做多。按照這個規(guī)律來做，基本上還可以，不會像以前一樣，資金回撤得這么厲害。如果翻了倍我肯定要出掉大部分錢，剩下的就算爆了心態(tài)也是很平和的。
期貨中國7、您做期貨也有大賺的經(jīng)歷，一次大賺后，您在情緒上更多反應(yīng)的是自信、堅定？是自負(fù)、放松警惕？還是充滿期待、美好盼望？
Sampras：我之前爆倉，就是因?yàn)榇筚嵑笥X得自己很了不起，這一點(diǎn)教訓(xùn)我已經(jīng)吸取了?，F(xiàn)在即使賺了很多，我的心態(tài)都很平和，就跟平常一樣。自信肯定是有的，我覺得我現(xiàn)在的心態(tài)很平和，感覺大賺大虧都是很平常的事。以前大賺大虧都會睡不著，現(xiàn)在心里基本不會起太大波瀾，任何情況都還可以做到進(jìn)行冷靜分析后再采取對策。我做短線比較少，單子都是比較長期的，不會在乎一天兩天的價格波動。
期貨中國8、您覺得情緒的波動對交易過程和結(jié)果的影響大不大？投資者應(yīng)該如何協(xié)調(diào)自己的情緒？
Sampras：我覺得情緒的波動對交易確實(shí)影響很大。當(dāng)然，這也要看是什么性格的人，我這種性格還算比較能沉得住氣，不是外向型的。外匯我也做過，因?yàn)楦軛U大導(dǎo)致波動確實(shí)太大了。情緒的波動對交易的影響肯定是有的，最好是情緒不要波動，平和一點(diǎn)對交易才有好處。巴菲特說過最重要的是保住自己的本金，我在經(jīng)過兩次爆倉后覺得這一點(diǎn)真的說得太好了，只要任何情況下都能保全本金，心態(tài)好一點(diǎn)，肯定能賺很多錢。如果情緒波動很大，一般我會停止交易，空倉出來，觀察幾天再說。
期貨中國9、您現(xiàn)在通過盈利后出金的方式保護(hù)利潤，這是不少高手都在用的資金管理方法，您覺得種方法是不是最好的保護(hù)利潤的方法？為什么？
Sampras：我覺得是挺好的方法。是不是最好我也不清楚，其它方法我也沒用過。盈利出金后，賬戶的資金就相對小了，心態(tài)就會比較平和。我是在經(jīng)歷過爆倉的慘痛教訓(xùn)后，經(jīng)過思考后開始使用這個方法，這兩年用下來覺得很不錯。
期貨中國10、您做交易以中長線為主，請問您主要看哪個級別的K線？更小級別的K線您會關(guān)注嗎？在具體進(jìn)場時，您會不會參考小周期的交易機(jī)會？
Sampras：我一般看大周期的周線、月線確定品種的主要趨勢，然后根據(jù)日線進(jìn)場。進(jìn)場點(diǎn)是很難把握的，我會選相對安全的點(diǎn)，有時候也會看外盤的四小時線?，F(xiàn)在是空頭市場，我絕對不會做多頭，不會考慮小周期的交易機(jī)會。
期貨中國11、如何出場一直是不少中長線交易者的困擾，他們總是在行情走反較多的時候才確定方向不對頭，而這個時候出場利潤回吐會比較多，您是否也會遇到這樣的問題？您有沒有較好的解決辦法？
Sampras：如果是做大趨勢的，肯定會遇到。我采取的方法一般看周線，進(jìn)場走了一段以后，如果跟均線偏離太大，利潤很多，就會根據(jù)日線的反向來減倉或平倉。如果現(xiàn)在是空頭市場，反彈破10日或20日線（采用哪條具體看品種），那就肯定會出掉一部分，或者全部平掉，把利潤拿走，再重新找點(diǎn)位做進(jìn)去，當(dāng)利潤比較多的時候，肯定要落袋為安，當(dāng)然也可以留一部分利潤在里面，但起碼平掉一半的倉，另外一半倉，如果你覺得趨勢還在，就可以繼續(xù)持有，但要做好那另一半利潤不要了的打算。如果是反轉(zhuǎn)，突破周線趨勢，那肯定是要全部平掉。我一般就是這樣處理。
期貨中國12、您做交易會結(jié)合技術(shù)分析和基本面分析，請問，您先分析基本面確定方向，再從技術(shù)分析上找進(jìn)場機(jī)會呢？還是先看技術(shù)進(jìn)場機(jī)會再找與之吻合的基本面信息？您覺得哪種方法更好？
Sampras：我覺得先看技術(shù)再找基本面會好一點(diǎn)。先看均線趨勢，再看看有沒有一些消息跟它吻合的。像今年的空頭市場，歐債危機(jī)、中國經(jīng)濟(jì)減速對工業(yè)品有一定影響，技術(shù)面已經(jīng)成熟，消息面又有這么多支持，我就會做。
期貨中國13、您做交易會憑自己的感覺，您覺得自己是否擁有較好的“盤感”？是否每個人都能建立“盤感”？投資者具備了什么條件才能建立好的“盤感”？
Sampras：我不知道是不是盤感在起作用，只是這兩年做的還可以。我想盤感應(yīng)該每個人都有，其實(shí)跟打球、開車一樣，時間長了總會有“盤感”。當(dāng)你經(jīng)歷過大起大落，就會有更好的盤感。如果各個品種仔細(xì)去觀察，都會有點(diǎn)感覺，這也算是盤感。用心去投入到這個市場，然后交易過一段時間，會有一些好的“盤感”。我做了幾年之后是比剛開始好了一些，我覺得時間的投入和用心的投入能幫助交易者建立好的盤感。
期貨中國14、有些人高度贊美“盤感”，認(rèn)為神來之筆往往來自“盤感”，而另一些人則高度否定“盤感”，認(rèn)為“盤感”這東西最不可靠、不可復(fù)制。您如何看待“盤感”交易的好處和壞處？
Sampras：我覺得盤感就是一門技術(shù)，跟人相關(guān)。盤感可不可靠要看不同的人各自的特點(diǎn)，還要跟資金管理結(jié)合，不能隨時隨地都靠感覺做，不好的時候，要靠其它手段控制交易的頻率和資金量。
期貨中國15、也有些交易者完全不相信感覺、完全不去預(yù)測，只做機(jī)械化的程序化交易。您如何看待程序化交易？您覺得程序化交易能夠持續(xù)盈利嗎？
Sampras：程序化交易我是不贊成的。程序化交易可能會在小周期內(nèi)賺到錢，但就算能盈利也不會大規(guī)模地盈利。我覺得程序化交易是個誤區(qū)，像美國那么先進(jìn)的金融市場也是這樣，因?yàn)槭袌鍪侨藚⑴c的，一套程序化交易的模型可能在某個階段能賺到錢，到后面肯定會修正掉。美國有個獲得諾貝爾獎得主開的基金公司就是做程序化的，后面也被打爆了。我不太建議小投資者去做程序化交易。
期貨中國16、有朋友說，成功的期貨交易者，要么靠天分，要么靠勤奮，要么兩者皆有，您覺得自己之前做期貨獲得的利潤主要是靠天分還是勤奮？您覺得自己以后將主要靠天分還是勤奮獲得期貨交易更大的成功？為什么？
Sampras：我比較喜歡打球和看體育比賽，這么多年各種體育比賽的頂尖者都是具有很高天分和相當(dāng)勤奮才獲得成功的。我覺得作為成功的期貨交易者應(yīng)該兩者皆有，我自己應(yīng)該是靠勤奮多，因?yàn)槲乙恢睂灰子信d趣，我花了這么多年時間，自己堅信只要堅持下去肯定會有所收獲。我也說不清以后是繼續(xù)賺還是虧，在交易市場對未來是最不能確定的。我每天去東航看其他優(yōu)秀選手的排名表，我會看看他們的倉位、資金回撤程度，我會去找一些好選手的看看他們是怎么做的，想想自己跟他們有什么不同，總結(jié)一些經(jīng)驗(yàn)出來。天分已經(jīng)定了，以后還是要更勤奮才能獲得更大的成功。
期貨中國17、您做期貨沒有專門做某些品種，而是根據(jù)市場機(jī)會選擇品種。請問您如何確定某個品種有交易機(jī)會？您做一個品種或不做一個品種，是否有具體的標(biāo)準(zhǔn)？
Sampras：我可能有一些偏向，但沒有限定做哪個或哪幾個品種。我首先會看周線，把品種都看一遍，覺得哪個有大的機(jī)會就殺進(jìn)去。品種配置方面一般不會滿倉做一個品種，我一般做三個品種，這樣風(fēng)險會分擔(dān)一些點(diǎn)，我也不會同時做關(guān)聯(lián)性很強(qiáng)的品種，而且三個品種有波動大和波動相對小的一起配置，這樣風(fēng)險相對能降低一些。
期貨中國18、您有沒有遇到自己交易的品種行情不流暢，而其他品種則走出了流暢的行情？遇到這種情況時，您會不會換品種？
Sampras：我其實(shí)是經(jīng)常換品種的。有行情的時候，所有品種不會同步。我剛剛說過，我會做三個品種，選一個龍頭品種，一個中間的品種，一個走得慢一點(diǎn)的品種。遇到你說的這種情況，我可能會換品種，但我是靠感覺去換，感覺好的時候就換對了，不好的時候就換錯了。
期貨中國19、除了做期貨，您也做過股票和權(quán)證，您覺得期貨、股票和權(quán)證相比，哪個更有挑戰(zhàn)性？您更喜歡交易哪一個？
Sampras：都有挑戰(zhàn)性，更喜歡交易期貨，因?yàn)槠谪涀屛屹嶅X，現(xiàn)在主要精力也放在期貨上。股票可以按更遠(yuǎn)的周期來買，一般波動不會那么大，也沒有杠桿，按照月線周線做進(jìn)去放在那里。今年也沒怎么做股票。權(quán)證以前做過，就當(dāng)股票炒。
期貨中國20、期權(quán)可能會在不久的將來上市，對期權(quán)您有沒有關(guān)注過？有沒有研究過？如果期權(quán)上市，您會不會參與？
Sampras：關(guān)注過，因?yàn)橥獗P會有期權(quán)，也買過相關(guān)的書看過。期權(quán)是跟現(xiàn)貨或期貨掛鉤，除非研究的很透徹才能做好。如果國內(nèi)期權(quán)上市，我會考慮參與。
期貨中國21、您也做外盤期貨，您覺得外盤期貨和內(nèi)盤期貨相比，哪一個機(jī)會更多？哪一個風(fēng)險更大？它們之間最大的差別是什么？
Sampras：其實(shí)是差不多的，主要是看人，外盤和內(nèi)盤在機(jī)會和風(fēng)險基本上差不多。外盤就是連續(xù)性會好一點(diǎn)，幾乎24小時交易，還有外盤的杠桿更大。我覺得最大的差別就是杠桿和交易時間，機(jī)會和風(fēng)險是要看人的?，F(xiàn)在外盤我也沒做了，要兌換外匯，比較麻煩?，F(xiàn)在內(nèi)盤跟外盤基本差不多，所有的品種都有關(guān)聯(lián)，而且外盤活躍的時間又在晚上，做外盤人弄得辛苦，身體不行虧得會更多。
