各股票軟件的標準差函數(shù)STD是不同的,而布林線的上下軌是以STD為基礎計算出來的,所以使用布林線應小心。
以2008/3/28的上證綜指為例,利用如下代碼:'收盤價3日STD:STD(CLOSE,3);',三日收盤價分別是:3606.86,3580.15,3411.49,在飛狐交易師中顯示的3日收盤價標準差是105.928,大智慧新一代中顯示的是105.932,通達信中是86.49,同花順中顯示74.90。用EXCEL中的函數(shù)STDEV計算的樣本方差是105.9316,STDEVP計算總體方差是86.49。
可見大智慧和飛狐使用的算法是樣本方差,二者數(shù)據(jù)基本一致,大智慧的更精確一點,通達信使用的是總體方差,同花順就不知所謂了。
這里最關鍵的是要明白總體方差與樣本方差的區(qū)別。
總體方差(population variance) : 如果這組數(shù)據(jù)本身便構成一個總體, 均差平方和除以數(shù)據(jù)中觀察值的數(shù)目, 稱為總體方差。如一組數(shù)據(jù)X1,X2,..., Xn:其平均值M=(X1+X2+...+Xn)/n ,總體方差為 [ (X1-M)^2+...(Xn-M)^2 ]/n 的平方根。
對于無限總體,N為無限大。
樣本是由總體中任意抽取而形成的,樣本的各種數(shù)量關系(包括平均值和方差)都是總體的相關數(shù)量的估計值。
數(shù)理統(tǒng)計學已經(jīng)證明了,對于從總體中抽取的樣本,用前面的總體方式公式計算出來的方差值來估計總體的方差 總是偏小的。 樣本方差有時也稱為樣本均方(mean square, 簡記為MS),是總體方差的無偏估計,計算公式是
[ (X1-M)^2+...(Xn-M)^2 ]/(n-1)的平方根,也就是說用(n-1)取代n作為分母。
為什么用n-1而不是n呢?
這可以從自由度來解釋。這樣看,X1,X2,...Xn是n個可以自由變化的樣本,互不影響。
而X1-M, X2-M,...Xn-M是否也是n個自由變化的呢?不是……因為這n個統(tǒng)計量受到一個約束條件的影響就是之和等于0。如果我們記 yi=Xi-M,也就是說y1+y2+...yn=0,
這樣我們可以任意變動其中n-1值,比如取定了y1,y2,...y(n-1),那么yn就不能任意變化。
樣本方差與樣本均值,都是隨機變量,都有自己的分布,也都可能有自己的期望與方差(由此進一步討論估計量的無偏性與有效性)。取分母n-1,可使樣本方差的期望等于總體方差,即這種定義的樣本方差是總體方差的無偏估計。
對于股票,我理解由于是無限總體中取的有限樣本,應該使用樣本方差而不是總體方差,這樣的話大智慧和飛狐中的布林線上下軌比較科學,通達信的會誤差幾十個點,同花順就更不用說了。從前面我們可以看出,實際上總體方差=樣本方差* a,其中a為[n/(n-1)]的平方根。一般布林線默認值n為20,因此a=1.026。如果使用5天均線(系數(shù)由2改為1.9),則a=1.118。
因此通達信的使用者如果想用更科學的樣本方差代替總體方差,應修改布林線公式,在STD函數(shù)前加一個系數(shù)1.026(如用5天均線則應用1.118)。如此校正后,通達信的布林線上下軌與大智慧、飛狐的都基本相同。
將本文分享至:
!覺得精彩就頂一下,頂?shù)亩嗔?,文章將出現(xiàn)在更重要的位置上。